课程背景
上证指数击穿2000点、债市收益率整体下滑、期货市场人心涣散大幅回落，在经济动荡，周期下行的大环境中，传统投资市场全面低迷，已无法满足投资人的需求，依靠这类传统公共交易平台形成的市场并非一定有效率，许多企业、项目、及金融产品的价格并没有体现其内在价值，因此有时远离公共交易平台越远，价格与价值之间的偏差可能越高。
传统市场疲弱，可选标的物有限，而市场流动性充裕，因此包括私募股权、风险投资、地产、矿业、杠杆收购、组合式基金等诸多非传统投资在近年来出现了爆炸性的增长。而如何运用好非传统投资手段实现跨越式发展却成为了现在中国企业的难点。
掌握中国投资市场的现状与发展趋势
理解传统投资与非传统投资的优势与劣势
通过丰富的案例分析了解不同政策、经济环境下的非传统投资手段与难点
学会组合各类投资方式为企业资金进行保值增值
企业负责战略发展或投融资的高层管理者
CFO、财务总监等
总会计师、副总会计师
金融机构从业人员
|
第1天 经济下行下的非传统投资价值 |
|
|
一、全球投资环境与发展 - 经济危机后的全球政治、经济格局 - 新经济格局下的投资机遇 - 世界金融市场发展分析 二、中国传统投资市场的现状 - 股市一度击穿2000点带来的启示 - 缘何债市收益整体下滑 - 期货市场人心涣散何企业何时重振信心 三、非传统投资的基石与精髓 - 市场有效性 - 项目价格与内在价值的偏差 - 流动性问题与投资增长因素 四、日新月异的私募股权投资基金(PE) - PE的组织方式优缺剖析 - PE的募集手续和程序 - 风险内控与鼓励机制 - PE的国际国内相关政策法规 - PE的投资策略与程序 - 企业如何吸引PE - 投资谈判与尽职调查 - PE前后的财务体系建设 - PE最佳退出策略与渠道 案例分析： 案例1：企业高管的传统投资情节 案例2：PE的“融、选、帮、退”实战案例 拓展应用： 练习1：PE投资流程设计与运作 |
五、杠杆收购(LBO)与管理层收购(MBO) - 全球杠杆收购如何撬动企业财富 - 杠杆收购的资本结构分析与模型设计 - 杠杆收购联盟与公司治理 - 中国企业管理层收购的效应分析 - 中国企业MBO面临的环境制约与对策 - 企业MBO定价与操作方案 六、金融衍生品——非传统投资工具抑或企业灾难? - 金融衍生品的诱惑 - 从保值交易到投机交易 - 金融衍生品创新的与风险属性分析 - 企业如何用好外汇套期保值 - 组合式基金的应用 七、房地产与矿产投资战略前瞻 - 房地产的金融时代运作方式 - 房地产投融资渠道与模式设计 - 房地产投资信托与基金 - 中国矿业发展新思路 - 矿产投资运作模式 - 矿权收购及矿业企业并购 - 新能源/可再生能源投资 - 矿业交通运输分析 - 银行、信托、基金在矿产投资中的角色 案例分析： 案例3：中国企业杠杆收购极端案例 案例4：中国矿业PE实战案例 拓展应用： 练习2：金融衍生品究竟是天使还是恶魔 |
